Что делать с рублями в 2015 году? Практические рекомендации

Доброго времени суток, коллеги !

На дворе весна, начало марта 2015 г. Ситуация с курсом рубля вроде бы стабилизировалась и он даже немного укрепился, и тут же пошли вопросы… Что делать с рублями в 2015 году? Не пора ли сливать $ обратно на рубли ?

Думаю что нет, и вот почему… 

Для начала давайте посмотрим на график курса рубля к доллару США в короткой перспективе и динамике стоимости нефти (Brent, Россия продает в основном нефть марки Urals, она следует за ценой на Brent и дешевле в среднем на 5$ за баррель)

Курс рубля 2015, руб за 1 $

Курс рубля 2015, руб за 1 $

Цена на нефть Brent 2015, $ за 1 баррель

Цена на нефть Brent 2015, $ за 1 баррель

Видите достаточно сильную зависимость курса рубля от цены на нефть?

А теперь в длинной перспективе – то же самое.

Курс рубля 2010-2014, руб за 1 $

Курс рубля 2010-2014, руб за 1 $

Цена на нефть Brent 2010-2014, $ за 1 баррель

Цена на нефть Brent 2010-2014, $ за 1 баррель

Корреляция также есть, но менее выраженная.

Выводы такие, что цена на нефть (а в итоге и цена на газ) имеет достаточно сильное влияние на положение рубля. Инвесторы негативно оценивают эти события, и капитал начинает утекать за рубеж или в иностранную валюту, преимущественно и традиционно в доллары. Инвесторы (как российские, так и зарубежные) выходят из рублевых активов. Банки также не стоят в стороне и активно занимаются спекуляциями на валютном рынке. Этим и объясняются резкие 10-15% колебания курса рубля в период 2010-2014 гг. в отсутствие изменений цены на нефть в этот же период.

Что происходит сейчас в РФ ?

Мы имеем надвигающийся финансовый и экономический кризис.

По итогам года РФ получит отрицательный ВВП (по оценкам от 3 до 5%).

Инфляция (общая под 15%), а потребительская инфляция составит (мой прогноз) от 20 до 30%.

Дефицит бюджета, покрываемый из Фонда Национального Благосостояния и отбирания пенсионных денег из ПФР (т.е. деньги, которые поступают от вашей зарплаты в ПФР реально не доходят до НПФ или УК, которые осуществляют управлением вашими пенсионными капиталами). И это, в общем то, государством не скрывается 2-й год уже так. Деньги планируется потом в жирные времена  додать.

Непомерные обязательства перед бюджетниками и военными и вообще оборонная-военная программа РФ создает серьезную нагрузку для бюджета в условиях падения цен на нефть.

Что остается делать Правительству?

  • Затянуть пояса потуже

  • Печатать деньги

  • Девальвировать (обесценить рубль)

  • Открыть «кубышку»

Все это делается. Но сильно пояса не затянуть – будет социальный взрыв и падение рейтинга власти.

ФНБ распечатали: за 2015-2016 он похудеет в 10 раз с 5 трлн. до 500 млрд.

Рубль девальвировался почти вдвое за полгода. Я, в принципе, согласен с тем, что тратить валютные резервы на его поддержание неразумная мера, с точки зрения интересов государства.

Печатать деньги – это мы вскоре увидим, полагаю.

Выводы и рекомендации

Так и что же делать делать с рублями в 2015 году?

Из всего сказанного выше я делаю вывод, что укрепление рубля (как и рост нефти) – явление временное, и в течение этого года мы еще увидим дальнейшее снижение курса рубля вслед за нарастанием проблем в экономике и общего ухудшения экономик наших основных торговых партнеров. Реальное падение доходов населения также внесет свою лепту.

Я отнюдь не пессимист и не ругаю наши монетарные власти. Но хочу предостеречь вас от поспешного избавления от валюты. Ведь свой карман ближе, а государство имеет к Вашему карману прямой доступ – через девальвацию валюты и печатный станок.

Но это Ваша ответственность за сохранность честно заработанных денег, вне зависимости действий государства. Оно решает свои задачи (иногда и сомнительными и неправильными методами), а мы с вами решаем свои задачи. Так вот, валюту пока не продаем, кто не успел взять – берите, но не на все. Пропорция: 75% валюта и 25% рубли, и храним на краткосрочных депозитах 3-6 мес. Почему так – объяснял в предыдущих статьях “Кризис 2015 в России” и “Чек лист действий 2015”.

Также продолжаю рекомендовать к приобретению золото и серебро. С долгосрочной целью 5-10 лет – инвестиционные монеты. С краткосрочной, спекулятивной целью 1-2 года – ОМС. Сбербанк в виду его огромных спредов (разница между покупкой и продажей) не рекомендую.

Если интересуетесь инвестициями в драгметаллы, то рекомендую изучить мой краткий курс по этому вопросу.

Стараемся (по возможности) довести уровень накопления до 20-30% (чем больше, тем лучше) от доходов. Вкладываем в золото и валюту.

Также должен оговориться, чтобы вы не поняли меня превратно, я не сторонник и патриот доллара США, но в ближайшее время – это лучшее из худшего.

Рубль – одна из самых обеспеченных золотом валют мира, но надо подождать несколько лет.

Недвижимость еще рано покупать – дно еще увидим. В рублях она может и подорожает, но в долларах она точно еще подешевеет.

Если есть кредиты – активно гасим.

Если Вы намерены серьезно обезопасить себя от надвигающегося кризиса 2015-2016 гг., то мое Антикризисное Практическое руководство Вам в этом поможет.

Следите за рассылкой, чтобы быть в курсе!

Комментарии и Ваши мысли в формах ниже приветствуются.

Удачи, Искренне Ваш,
Финансовый консультант
Захаров Иван.

P.S. Я регулярно делаю обзоры по текущей экономической ситуации, чтобы быть в курсе – подпишитесь на рассылку ниже, если Вы это еще не сделали. Предупрежден – значит вооружен.

Вылезайте из танка финансовой безграмотности.

Читайте также:

  • Приветствую, уважаемый читатель. Уже середина декабря 2015 г., и время неумолимо мчится к Новому Году. Однако недавнее ослабление нефти ...

  • Добрый день, коллеги ! 4 месяца назад я опубликовал свое мнение по поводу резкого укрепления рубля весной 2015 г. В той статье ...

  • Доброго времени суток, коллеги ! Рекордное укрепление рубля заставило меня вернуться к этой теме. Меня засыпали вопросами/воплями ужа ...

Не упустите возможность сделать доброе дело!

Нажмите на кнопку от Facebook, Vkontakte или Twitter (находятся ниже),
чтобы другие люди тоже получили пользу от этого материала. СПАСИБО!

13 комментариев: Что делать с рублями в 2015 году? Практические рекомендации

  1. Павел говорит:

    Здравствуйте! Не могли бы пояснить по кредитам, зачем их активно гасить если предстоит инфляция и девальвация рубля?

    Ваше мнение о комментарии: Thumb up 0

    • izac говорит:

      Здравствуйте Павел !
      Во первых — будет ли у вас расти доход инфляционно, чтобы Вы выиграли
      Второе — а вы точно уверены, что в вашем кредитном договоре есть запрет на поднятие процентной ставки ?
      Чтобы вы выиграли, надо чтобы соблюдались оба эти условия. В большинстве случаев этого не происходит.

      Ваше мнение о комментарии: Thumb up 2

  2. Александр говорит:

    Иван, спасибо, конечно, за статью, но пугает Ваш слегка прикрытый антироссийский настрой… неужели и Вы подались в пятую колонну?

    Ваше мнение о комментарии: Thumb up 0

    • izac говорит:

      Господь с Вами Александр!
      Где Вы увидели антироссийский настрой ?
      В том что я сейчас порекомендовал посидеть временно в долларах ? Или в том, что еще будут «ягодки» от правительства ?
      Мне надо написать, что все хорошо расслабьтесь ? :)
      Я пишу с одной целью — чтобы у моих читателей с личными финансами было все хорошо. Никакой политики, 5-й колонны и т.п.
      Я патриот, но если по объективным причинам пока лучше сидеть в $ для своего фин. благополучия, то в чем проблема ?
      Можно конечно включить патриотизм и продать, если есть, доллары и быть в рублях. Морально Вы будете молодец, а с точки зрения соблюдения своих интересов — не факт.
      Ведь интересы государства не равно интересам граждан в области личных финансов. Это задача государства по их сближению и укреплению доверия к финансовой системе страны. Пока такого доверия нет — приходится лавировать, чтобы не остаться без штанов.
      Посмотрите, что происходит на Украине. Жесть, развал страны и обнищание простых граждан. Искренне надеюсь, что в РФ до этого никогда не дойдет.
      Таково мое мнение.

      Ваше мнение о комментарии: Thumb up 3

  3. Андрей Смирнов говорит:

    РФ не может «печатать рубли», и в ближайшее время мы этого точно не увидим. Это вам не ФРС с ЕЦБ…

    Ваше мнение о комментарии: Thumb up 1

    • izac говорит:

      Может, просто механизм не такой простой как у ФРС и ЕЦБ.
      Об этом просто не говорят :)

      Ваше мнение о комментарии: Thumb up 0

      • Андрей Смирнов говорит:

        Можно поподробнее?

        Ваше мнение о комментарии: Thumb up 0

      • Андрей Смирнов говорит:

        Поясните, о каком механизме идёт речь?

        Ваше мнение о комментарии: Thumb up 0

        • izac говорит:

          через кредиты ЦБ банкам.
          Ликвидности сейчас явно не хватает и банкам и экономике. Надеюсь будет политическая воля и возможность завести обратно ЦБ РФ в РФ и сделать его подконтрольным и чтобы он работал на наши интересы.
          Кому интересно читайте Николая Старикова «Национализация рубля» или Валентина Катасонова… Главное потом в панику не впадать, особенно после Катасонова — уж больно мрачно он рисует. Хотя все подкреплено доводами — нечего сказать, все грамотно.

          Ваше мнение о комментарии: Thumb up 0

          • Андрей Смирнов говорит:

            Подправил/добавил кое-что. Предыдущий пост удалите. Публиковать на Ваше усмотрение. Ответ можно на почту. СУ.
            —————-

            «Печатать деньги» и дать банкам кредит это, мягко говоря, не одно и тоже.

            Про кредит банкам
            Ну, во первых, последние действия ЦБ направлены на снижение рублёвой ликвидности: тенденции увеличения нормы резервирования и сокращения объёма рублёвых репо, резкое поднятие ключевой ставки, и принимая во внимание «обязанность» поддержания курса рубля и заявления ЦБ РФ о таргетировании инфляции, эта динамика вряд ли изменится.
            Во вторых, будем продолжать наблюдать сокращение числа заёмщиков как физических, так и юридических, по объективным причинам: высокая процентная ставка, снижение уровня доходов потребителей/объёма пр-ва, рост числа безработных, увеличение просрочки платежей по кредитам, ужесточение со стороны банков требований к заёмщикам.

            Про печатать деньги
            ЦБ действительно печатает деньги, но совсем не в том смысле, как было указано выше. Объём эмиссии напрямую зависит от количества нефте-газодолларов, поступающих от экспорта. ЦБ забирает валюту, выдает по курсу рубли и не более того. По сути это валютный обменник. Что важно:
            1. Золотовалютные резервы ЦБ РФ это резервы именно ЦБ, они не принадлежат РФ.
            2. Своими средствами ЦБ распоряжается по собственному усмотрению.
            3. Правительство РФ не может получить средства ЦБ ни виде заёмных средств самого ЦБ, ни, тем более, в виде «напечатанных» новых денег (новые рубли только за доллары, которых всё меньше и меньше).
            А вот в США совсем другой расклад. ФРС под залог казначейских облигаций выпускает ничем необеспеченные деньги, получив которые минфин США направляет на увеличенные социальные выплаты, оборонку, и др. гос.расходы, т.е напрямую конечному потребителю, чтобы тот мог их потратить. Деньги попадают в реальный сектор экономики, увеличивают совокупный спрос и разгоняют инфляцию. Поэтому пиндосы деньги именно печатают, причём печатают столько, сколько сочтут нужным.

            Другими словами, дать банкам кредит это одно, а ввести деньги в реальный сектор увеличив этим спрос и дав толчок экономике – это совсем другое. Согласитесь, от того лежат ли деньги на счёте в ЦБ или на счёте в КБ – мало что меняется…Так что прогноз, что мы увидим как правительство РФ начнёт «Печатать деньги», и тем более, вскоре, с моей точки зрения весьма маловероятен. Увеличения рублёвой ликвидности в виде недорогих и, что немаловажно, долгосрочных кредитов ожидать пока так же не приходится. К сожалению…

            Ваше мнение о комментарии: Thumb up 2

      • Ivangelis говорит:

        Соединённые Штаты обирают весь мир,а наше правительство — простых граждан.

        Ваше мнение о комментарии: Thumb up 1

        • izac говорит:

          Классика жанра. Если почитать историю любой страны — так было практически везде, с небольшими отклонениями. Так что ничего удивительного.
          Это ни хорошо и не плохо. Это вводные для принятия решений каждому из нас.

          Ваше мнение о комментарии: Thumb up 0

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

Можно использовать следующие HTML-теги и атрибуты: <a href="" title=""> <abbr title=""> <acronym title=""> <b> <blockquote cite=""> <cite> <code> <del datetime=""> <em> <i> <q cite=""> <strike> <strong>

← Это не спам! (обязательно отметьте эту галочку)